久期对于很多人来说并不陌生，因为它时常会被用于计算债券的价值那么你会计算它吗它的计算公式是什么样呢请往下看

　　久期计算公式是什么

　　如果市场利率是Y，现金流（X1,X2,...,Xn）的麦考利久期定义为：D(Y)=[1*X1/(1+Y)^1+2*X2/(1+Y)^2+...+n*Xn/(1+Y)^n]/[X0+131/(1+Y)^1+X2/(1+Y)^2+...+Xn/(1+Y)^n]，即 D=(1*PV131+...n*PV13n)/PV13其中，PVXi表示第i期现金流的现值，D表示久期因此久期是一种测度债券发生现金流的平均期限的方法

　　由于债券价格敏感性会随着到期时间的增长而增加，久期也可用来测度债券对利率变化的敏感性，根据债券的每次息票利息或本金支付时间的加权平均来计算久期值得注意的是，久期目前是世界上运用最广的债券计算方式，因而它也有一些相关的定理：

　　【1】只有零息债券的马考勒久期等于它们的到期时间

　　【2】直接债券的马考勒久期小于或等于它们的到期时间

　　【3】统一公债的马考勒久期等于（1+1/y），其中y是计算现值采用的贴现率

　　【4】在到期时间相同的条件下，息票率越高，久期越短

　　【5】在息票率不变的条件下，到期时间越久，久期一般也越长

　　【6】在其他条件不变的情况下，债券的到期收益率越低，久期越长

　　综上所述，这就是久期有关的计算方式及其相关定理